海大集团公司债券受托管理事务报告2012年度

广东海大集团股份有限公司

公司债券受托管理事务报告

(2012 年度)

债券受托管理人 :

重要声明

广发证券股份有限公司(简称“广发证券”)编制本报告的内容及信息均来源于发行人对外公布的《广东海大集团股份有限公司 2012 年年度报告》等相关公开信息披露文件以及第三方中介机构出具的专业意见。广发证券对报告中所包含的相关引述内容和信息未进行独立验证,也不就该等引述内容和信息的真实性、准确性和完整性做出任何保证或承担任何责任。

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第一章 本期公司债券概况

一、核准文件和核准规模:本期公司债券经中国证券监督管理委员会证监许可[2011]1297 号文件核准公开发行,核准规模为债券面值不超过人民币 8 亿元。

二、债券名称:广东海大集团股份有限公司 2011 年公司债券(简称“本期公司债券”)。

三、债券简称及代码:11 海大债、112047。

四、发行主体:广东海大集团股份有限公司(简称“发行人”、“公司”)。

五、债券期限:本期公司债券为 5 年期固定利率债券。

六、发行规模:本期公司债券的发行规模为 8 亿元。

七、债券利率:本期公司债券票面年利率为 7.0%,在债券存续期内固定不变,采取单利按年计息,不计复利,逾期不另计利息。

八、还本付息的期限和方式:本期公司债券采用单利按年计息,不计复利。利息每年支付一次,到期一次还本,最后一期利息随本金一起支付。

本期公司债券的起息日为 2011 年 11 月 18 日。本期公司债券的付息日为 2012年至 2016 年每年的 11 月 18 日,如遇法定节假日或休息日,则顺延至其后的第1 个工作日,每次付息款项不另计利息。本期公司债券的兑付日为 2016 年 11 月18 日,如遇法定节假日或休息日,则顺延至其后的第 1 个工作日,顺延期间兑付款项不另计利息。本期公司债券本息支付将按照本期公司债券登记机构的有关规定统计债券持有人名单,本息支付方式及其他具体安排按照债券登记机构的相关规定办理。

九、发行时信用级别:经中诚信证券评估有限公司评定,发行人的主体信用等级为 AA,本期公司债券信用等级为 AA。

十、跟踪评级结果:2012 年 5 月,经中诚信证券评估有限公司跟踪评定,发行人的主体信用等级为 AA,本期公司债券信用等级为 AA。2013 年 5 月,经中诚信证券评估有限公司跟踪评定,发行人的主体信用等级为 AA,本期公司债券信用等级为 AA。

十一、债券受托管理人:本期公司债券的受托管理人为广发证券股份有限公司。

十二、募集资金用途:本期公司债券发行募集的资金,在扣除发行费用后用于偿还商业银行贷款的金额为 3.45 亿元,剩余募集资金用于补充公司流动资金。

第二章 发行人 2012 年度经营和财务状况

一、发行人基本情况

广东海大集团股份有限公司前身为广东海大实业有限公司,是由自然人薛华、许英灼、谭莉莉、罗强及江谢武共同投资并于 2004 年 1 月 8 日在广东省工商行政管理局注册成立。2006 年 10 月 12 日,经股东会决定,公司更名为广东海大集团有限公司,并于 2006 年 10 月 24 日办理了工商变更登记。2007 年 5 月17 日,经中华人民共和国商务部《商务部关于同意广东海大集团有限公司转为外商投资股份有限公司的批复》(商资批[2007]905 号)批准,广东海大集团有限公司以 2006 年 12 月 31 日为基准日整体变更为广东海大集团股份有限公司。股份公司总股本 16,800 万股,每股面值 1 元。

2009 年 11 月 6 日,经中国证券监督管理委员会证监许可字[2009]1149 号文批准,公司向社会公开发行社会公众股 5,600 万股,并于 2009 年 11 月 27 日在深圳证券交易所挂牌交易,股票简称“海大集团”,股票代码“002311”。

截至 2012 年 12 月 31 日,公司注册资本为 76,054.29 万元,广州市海灏投资有限公司持有公司 65.79%的股份,是公司的控股股东。薛华持有广州市海灏投资有限公司 39.75%的股权,为公司的实际控制人。

二、发行人 2012 年度经营情况

2012 年,在公司全体员工的努力奋斗和辛勤付出下,公司仍然是全行业增长最快的企业之一。在行业的困难时期,公司清晰的认识到,只有坚持公司的经营理念,为养殖户创造价值,提高养殖户的养殖效益,帮助养殖户走出困境,公司才会获得生存发展的空间。因此,2012 年公司在市场服务、产品定位和内部管理上都以此为经营目标来展开工作。

公司 2012 年主营业务按产品类别的经营情况如下:

1、饲料业务。报告期内,公司饲料销量为 437 万吨,其中水产配合饲料 195万吨,畜禽配合饲料 240 万吨,同比分别增长 29%、23%和 34%。

从饲料产品类别来看,报告期内各饲料产品有如下特点:

(1)公司水产混预料保持原有的竞争优势,国内市场占有率继续扩大;且随着公司饲料业务在东南亚市场的开拓,公司水产混预料也逐步打开东南亚市场,未来几年公司水产预混料在东南亚市场增长率将高于国内的增长率。

(2)水产配合饲料全年共销售 195 万吨,同比增长 23%。报告期内,国内对虾养殖疾病严重,特别是珠三角地区全年发病率高居不下,其他养殖区域下半年疾病暴发同样严重,全国对虾养殖效益不理想,养殖户每亩投喂饲料数量下降;同样,鱼饲料受到成鱼价格低迷的影响,养殖户投喂积极性也普遍下降。在行业困难时期,公司通过推动“经销商伙伴共同成长”计划,完善公司服务体系,坚决进行饲料产品升级,大力开拓新市场、新客户,加大对产品质量的投入,保证养殖户的收益。通过一系列的措施和对策,公司水产配合饲料全年销量仍取得远高于行业的增长。

(3)畜禽饲料本年度共销售 240 万吨,同比增长 34%,其中猪料同比增长56%,增长势头良好。猪饲料因产品质量过硬,市场基础稳定,近三年都保持 50%以上的高速增长;其市场推广模式基本成型,已逐步建立起公司猪饲料的良好品牌形象。公司禽料市场发展同样取得较大突破,产品竞争力突出,报告期内在华南片区保持稳定增长,在华中片区增长迅猛,且华北片区也初步布局完成。

2、微生态制剂销售业务。报告期内,公司微生态制剂产品销售收入 1.41亿元,同比增长 42.31%,毛利率保持在 50%左右。本年度受到对虾养殖不景气的冲击,且上半年公司产能补充的延迟的影响,微生态制剂销售收入增长率较前几年每年翻番的速度有所下降,但随着公司水产饲料销量的增长,养殖户数量、养殖水面的扩大,及公司先进养殖模式的推广,微生态制剂业务仍将保持较高的增长速度。

3、农产品销售业务。农产品销售主要为水产苗种及公司用于技术研究、养殖模式研发或服务人员培训等实验基地养殖的猪、鸡、鸭、鱼、虾销售。农产品本年销售收入为 2.42 亿元,同比增长 73.04%。报告期内,公司加大对育种的技术投入,对水产苗种繁育流程进行技术改造,有效提升苗种的质量及投入产出率,使公司水产苗种的销售毛利率得到较大的提升。

4、原料贸易。饲料原料贸易主要是作为公司控制原料库存量、控制采购风险的方式,在满足公司自身原料需求的前提下,在市场中寻找贸易机会。公司原料贸易主要为玉米。本年原料贸易收入 3.37 亿元,同比减少 46.51%,毛利率为3.19%,与去年基本相当。

5、饲料机械。饲料机械产品的销售收入 1,310.43 万元,同比减少了 22.04%,主要是为优先满足集团内部产能扩建,对集团外部销售减少所致。

三、发行人 2012 年度财务情况

截至 2012 年 12 月 31 日,公司总资产为 61.39 亿元,较 2011 年末的 42.25亿元增长 45.30%;归属于母公司股东的所有者权益为 29.26 亿元,较 2011 年末的 24.93 亿元增长 17.37%;资产负债率(母公司报表)为 48.43%。2012 年,公司实现营业收入 154.51 亿元,比去年同期增长 29.02%;利润总额 5.56 亿元,比去年同期增长 18.24%;归属于母公司所有者的净利润 4.52 亿元,比去年同期增长 31.45%;实现基本每股收益为 0.60 元,加权平均净资产收益率为 16.81%。

2012 年公司主要财务数据如下:

1、合并资产负债表主要数据

单位:万元

项 目 2012 年末 2011 年末 增减率

资产总计 613,923.82 422,519.12 45.30%

负债总计 310,030.70 164,035.35 89.00%

少数股东权益合计 11,298.57 9,210.93 22.66%

归属于母公司所有者权益合计 292,594.56 249,272.84 17.38%

2、合并利润表主要数据

单位:万元

项 目 2012 年度 2011 年度 增减率

营业收入 1,545,145.39 1,197,572.19 29.02%

营业利润 52,384.00 46,056.41 13.74%

利润总额 55,554.07 46,985.58 18.24%

净利润 45,458.49 36,697.45 23.87%

归属于母公司股东的净利润 45,233.75 34,410.61 31.45%归属于母公司股东的扣除非经常

42,393.12 33,741.12 25.64%性损益的净利润

3、合并现金流量表主要数据

单位:万元

项 目 2012 年度 2011 年度

经营活动产生的现金流量净额 6,312.63 54,272.51

投资活动产生的现金流量净额 -121,251.09 -81,868.41

筹资活动产生的现金流量净额 97,587.13 21,090.70 上一页 1 2 下一页